12只云概念股创新高 三主线勾勒投资路线图

昨日，沪深两市股指延续前一交易日的强势反弹。盘面上，云计算概念板块快速崛起，上涨4.45%，位居涨幅榜前列。

具体来看，昨日，云计算板块内成份股普遍走强，92只个股实现上涨，占比97.87%，其中，依米康(300249)、中国长城(000066)、光环新网(300383)、超图软件(300036)、太极股份(002368)、润和软件(300339)、荣之联(002642)等7只个股联袂涨停，此外，浪潮信息(000977)（8.83%）、南威软件(603636)（7.50%）、高升控股(000971)（7.42%）、焦点科技(002315)（7.20%）等个股涨幅也较为显著。

值得一提的是，剔除上市未满一年的次新股后，昨日，思特奇(300608)、泛微网络(603039)、南威软件、中科曙光(603019)、光环新网、恒华科技(300365)、三五互联(300051)、天源迪科(300047)、超图软件、卫士通(002268)、浪潮信息、中国长城等12只云计算概念股股价创出年内新高。

国金证券(600109)认为，在A股独角兽新政策以及工业互联网等产业利好的刺激下，云计算板块迎来了久违的反弹，部分优质的个股已经创出阶段新高，当下时点，应积极关注市场可能出现的风险，坚持从行业基本面、公司资源禀赋、技术壁垒、估值等核心维度考量，布局优质资产，建议持续重点关注业绩增长高确定性的云服务领域。

事实上，资金的大规模涌入成为助推股价上涨的重要因素。数据统计发现，昨日，63只云计算概念股呈现大单资金净流入态势，合计吸金23.79亿元。其中，39只个股大单资金净流入超1000万元，中国长城（35620.08万元）、浪潮信息（23578.44万元）、科大讯飞(002230)（22630.46万元）、超图软件（17640.63万元）、网宿科技(300017)（12113.21万元）、光环新网（10465.06万元）等6只个股大单资金净流入均在1亿元以上，6只个股合计大单资金净流入就达12.2亿元。

通过梳理发现，在新兴产业蓬勃发展、传统产业深刻重塑、政策规划积极扶持的背景下，具有生态优势、成长优势的云计算行业近年来实现了较强、较快的发展。据前瞻产业研究院发布的《云计算产业发展前景预测与投资战略规划分析报告》数据显示，到2020年，全球云计算市场规模将达到1435.3亿美元，年复合增长率达22%。其中，中国云计算市场增速更快，将达到29.45%；预计到2020年，国内云计算市场规模有望达到52.42亿美元。

与此同时，上市公司业绩表现也能对此进行佐证。截至3月27日，共有85家涉足云计算领域的上市公司披露2017年年报、快报或预告，实现或有望实现2017年净利润同比增长的公司达到59家，占比近七成。

在后市布局方面，中金公司认为重点布局以下三大领域：1.坚定买入并持有具有核心竞争力的行业龙头公司；2.股价超跌，下游需求出现边际改善的公司；3.业绩增长与估值较为匹配的品种。